फेस्टिव सेल में शॉपिंग: नो-कॉस्ट ईएमआई, BNPL या कार्ड ईएमआई—आपके लिए सबसे सस्ता विकल्प कौन सा है?

आज, 7 अक्टूबर 2026 से फेस्टिव सीजन सेल्स शुरू हो चुकी हैं। शॉपिंग के शौकीन नो-कॉस्ट ईएमआई (No-Cost EMI), कार्ड ईएमआई, 'बाय नाउ पे लेटर' (BNPL) और शॉर्ट-टर्म पर्सनल लोन जैसे कई ऑप्शंस चुन रहे हैं। लेकिन कौन-सा जरिया आपके लिए सबसे सस्ता पड़ेगा, यह ब्याज दर, प्रोसेसिंग फीस और चार्जेस पर लगने वाले जीएसटी पर निर्भर करता है। इसके अलावा, रिटर्न और फोरक्लोजर के नियम भी आपके बजट पर असर डालते हैं। किसी भी अनचाहे खर्चे से आपको बचाने के लिए हमने बैंकों की मौजूदा शर्तों और टैक्स नियमों का पूरा एनालिसिस किया है।

जब सेलर असली नो-कॉस्ट ईएमआई ऑफर करता है, तो आपको आमतौर पर सिर्फ प्रोसेसिंग फीस ही देनी होती है। 6 महीने की अवधि पर 1% फीस और 18% जीएसटी मिलाकर आपकी कार्ट वैल्यू का कुल 1.18% बैठता है। वहीं, रेगुलर कार्ड ईएमआई पर हर महीने 1.49–1.99% तक ब्याज लगता है, साथ में प्रोसेसिंग फीस और फाइनेंस चार्जेस पर जीएसटी भी जुड़ता है। BNPL में सालाना लागत 0–36% तक जा सकती है, जबकि पर्सनल लोन की ब्याज दरें 9.99–16.5% (प्लस फीस) के आसपास रहती हैं। तुलना के लिए देखें तो 1 साल की बैंक एफडी (FD) पर लगभग 6–6.75% ब्याज मिलता है।

खर्चों का गणित: नो-कॉस्ट ईएमआई बनाम कार्ड ईएमआई, BNPL और पर्सनल लोन

विकल्प	₹10,000	₹50,000	₹1,00,000	शर्तें/अनुमान (6 महीने)
नो‑कॉस्ट ईएमआई	₹118	₹590	₹1,180	1% फीस + 18% GST
कार्ड ईएमआई	₹650	₹3,248	₹6,495	1.5%/महीना + 1% फीस + GST
BNPL	₹712	₹3,558	₹7,116	2%/महीना, ज़ीरो फीस
पर्सनल लोन	₹673	₹3,364	₹6,727	14% APR + 2% फीस + GST

पेमेंट का जरिया	सालाना खर्च (आज की दरें)
नो‑कॉस्ट ईएमआई	0% ब्याज; 1% फीस + GST
कार्ड ईएमआई	लगभग 18–24% सालाना + फाइनेंस चार्जेस पर GST
BNPL	0–36% सालाना (प्रदाता पर निर्भर)
पर्सनल लोन	लगभग 9.99–16.5% सालाना + अतिरिक्त फीस
1‑साल की बैंक FD	लगभग 6–6.75% सालाना

क्रेडिट स्कोर, रिफंड और फीस: ईएमआई, BNPL और पर्सनल लोन की पूरी सच्चाई

ईएमआई में बदलने से पहले अगर आपके क्रेडिट कार्ड की लिमिट ज्यादा इस्तेमाल हो जाती है, तो इससे आपका क्रेडिट स्कोर प्रभावित हो सकता है। अब BNPL की जानकारी भी क्रेडिट ब्यूरों के पास जाती है, इसलिए बार-बार छोटे लोन लेने से आपकी क्रेडिट रिपोर्ट पर बुरा असर पड़ता है। किसी भी लोन की तरह BNPL का पेमेंट मिस करना भी नुकसानदायक है। कार्ड ईएमआई पर फाइनेंस चार्जेस और फोरक्लोजर फीस पर जीएसटी भी लगता है, इसलिए चेकआउट करने से पहले फीस स्ट्रक्चर को ध्यान से समझ लें।

सामान वापस करने (Return) पर डिस्काउंट और ईएमआई का हिसाब-किताब थोड़ा उलझ जाता है। कुछ बैंक खरीदारी के 15 दिनों के भीतर ईएमआई कैंसिल करने का ऑप्शन देते हैं। हालांकि, वन-टाइम प्रोसेसिंग फीस अक्सर नॉन-रिफंडेबल होती है। अगर ईएमआई बनने के बाद रिफंड आता है, तो रिवर्सल की प्रक्रिया पूरी होने तक ईएमआई चलती रह सकती है। वहीं कार्ड या डेबिट ईएमआई को समय से पहले बंद (Foreclosure) कराने पर आमतौर पर 2 से 3 फीसदी फीस और उस पर जीएसटी देना होता है।

आपके लिए सही फैसला: ₹15,000 से कम की खरीदारी या 90 दिनों में पेमेंट करने के लिए फ्लैट फीस वाली डेबिट-कार्ड ईएमआई बेहतर विकल्प है। अगर आपका वित्तीय अनुशासन अच्छा है, तो बिना फीस वाला BNPL भी काम आ सकता है। 6 महीने की अवधि के लिए ₹15,000 से ₹60,000 की खरीदारी पर असली नो-कॉस्ट ईएमआई सबसे किफायती रहती है। बड़ी खरीदारी या लंबी अवधि के लिए पर्सनल लोन के एपीआर (APR) की तुलना कार्ड ईएमआई से करें और फिर प्रीपेमेंट नियमों व जीएसटी चार्जेस की अच्छी तरह जांच कर लें।