बाजार बंद है? खाली पड़े पैसे को न छोड़ें बेकार, इन 4 विकल्पों से बढ़ाएं कमाई

दीवाली-बलिप्रतिपदा के मौके पर आज, मंगलवार 10 नवंबर को देश के शेयर बाजार बंद हैं। नेशनल स्टॉक एक्सचेंज (NSE) और बीएसई (BSE) में कल, बुधवार 11 नवंबर से अपने तय समय पर फिर से कारोबार शुरू होगा। कमोडिटी मार्केट की बात करें तो यह दो हिस्सों में चल रहा है—मल्टी कमोडिटी एक्सचेंज (MCX) का शाम का सेशन खुला रहेगा। त्योहार के इस सीजन में अगर आपका पैसा बैंक खाते में यूं ही बेकार पड़ा है, तो बिना लंबे समय के लिए लॉक किए भी आप इससे कमाई कर सकते हैं।

1 से 4 दिनों की छोटी अवधि के लिए ओवरनाइट म्यूचुअल फंड काफी बेहतर विकल्प हैं। ये ट्राइपार्टी रेपो (TREPS) रेट को फॉलो करते हैं, जिससे आपका रिटर्न मनी मार्केट के डेली एवरेज के आसपास रहता है। वहीं, लिक्विड फंड 91 दिनों तक की मैच्योरिटी वाले इंस्ट्रूमेंट्स में निवेश करते हैं, इसलिए इनका रिटर्न ट्रेजरी बिल के स्तर के आसपास रहता है। इसका सीधा मतलब यह है कि आपको अपने पैसे की तुरंत एक्सेस भी मिलती रहेगी और उस पर ठीक-ठाक रिटर्न भी बनता रहेगा। ध्यान रखें, इन्हें पैसे को थोड़े समय के लिए 'पार्क' (सुरक्षित रखने) का जरिया समझें, न कि ज्यादा कमाई करने का जरिया।

लिक्विड/ओवरनाइट फंड्स बनाम स्विप एफडी बनाम सेविंग्स: जोखिम, लिक्विडिटी, रिटर्न और टैक्स

जब तक शेयर बाजार दोबारा नहीं खुलता (और उसके बाद भी), अपने खाली पड़े पैसे का कहां सही इस्तेमाल किया जाए, इसे समझने के लिए नीचे दी गई तालिका देखें। ध्यान दें कि यहां बताए गए रिटर्न अनुमानित हैं, कोई पक्की गारंटी नहीं। यह इस बात पर निर्भर करता है कि आप किस दिन पैसा लगा रहे हैं, कट-ऑफ टाइम क्या है और आपका टैक्स स्लैब क्या है। पैसों का लेन-देन करने से पहले अपने बैंक या फंड हाउस की ताजा जानकारी जरूर चेक कर लें।

विकल्प	लिक्विडिटी की रफ्तार	अनुमानित रिटर्न	मुनाफे पर टैक्स	ध्यान देने योग्य बातें
ओवरनाइट फंड	अगला कामकाजी दिन	TREPS के करीब (~5.4%–5.6%)	टैक्स स्लैब के अनुसार, कोई इंडेक्सेशन नहीं	मार्केट रिस्क शून्य नहीं है
लिक्विड फंड	अगला कामकाजी दिन	हालिया 91-दिन वाले T-bill के करीब (~5.8%–6.1%)	टैक्स स्लैब के अनुसार, कोई इंडेक्सेशन नहीं	7 दिनों के भीतर पैसे निकालने पर एग्जिट लोड
ऑटो-स्विप एफडी	स्विप-इन पर उसी दिन	बैंक का कम अवधि वाला कार्ड रेट	टैक्स स्लैब के अनुसार; TDS लागू	समय से पहले पैसे निकालने की शर्तें अलग-अलग
सेविंग्स अकाउंट	तुरंत (Instant)	बड़े बैंकों में ~2.5% से 4% तक	टैक्स स्लैब के अनुसार; सीमा से अधिक पर TDS	सबसे कम रिटर्न

आपके पैसे की स्पीड इस बात पर निर्भर करती है कि कट-ऑफ टाइमिंग क्या है। लिक्विड और ओवरनाइट फंड में उसी दिन का एनएवी (NAV) पाने के लिए दोपहर 1:30 बजे से पहले फंड क्लियर होना जरूरी है, जबकि पैसे निकालने (रिडेम्पशन) का कट-ऑफ टाइम दोपहर 3:00 बजे है। ज्यादातर प्लेटफॉर्म लिक्विड फंड से निकाले गए पैसे को T+1 वर्किंग डे में खाते में क्रेडिट कर देते हैं, हालांकि नियमों के मुताबिक इसमें 3 वर्किंग डे तक का समय लग सकता है। यहां दिए गए अनुमानित रिटर्न कल के औसतन TREPS और 91 दिनों के ट्रेजरी बिल (T-bill) की नीलामी पर आधारित हैं।

सुरक्षा के नियम, एग्जिट लोड और बैंक स्विप से जुड़ी बारीक बातें

2019 के बाद से बाजार नियामक सेबी (SEBI) ने लिक्विड फंड से जुड़े नियमों को काफी सख्त बना दिया है। अब फंड्स के लिए कम से कम 20 फीसदी हिस्सा कैश या कैश जैसी संपत्तियों में रखना अनिवार्य है। इसके अलावा वे क्रेडिट-एनहैंस्ड पेपर्स में पैसा नहीं लगा सकते और 7 दिनों के भीतर पैसे निकालने पर अलग-अलग दर से एग्जिट लोड भी लगता है। बात करें ओवरनाइट फंड्स की, तो ये केवल एक दिन की मैच्योरिटी वाली संपत्तियों में निवेश करते हैं, जिससे इनमें ड्यूरेशन रिस्क (समय का जोखिम) न के बराबर होता है। वहीं ऑटो-स्विप एफडी में आपके बैंक की कम अवधि वाली एफडी की ब्याज दर मिलती है। कुछ बैंक समय से पहले एफडी तोड़ने पर पेनाल्टी माफ कर देते हैं, जबकि कुछ लेते हैं, इसलिए इसकी शर्तें पहले ही जान लें।

आज आपको क्या चुनना चाहिए? अगर आप 1 से 7 दिनों के लिए पैसा रखना चाहते हैं, तो ओवरनाइट फंड्स या ज्यादा ब्याज देने वाले सेविंग्स अकाउंट को तवज्जो दें। बस इसके लिए कट-ऑफ टाइम और सेम-डे क्रेडिट की शर्तें देख लें। 15 से 30 दिनों के लिए अच्छे लिक्विड फंड्स या ऑटो-स्विप एफडी बेहतर विकल्प हैं, लेकिन एग्जिट लोड जरूर चेक कर लें। 3 महीने या उससे ज्यादा वक्त के लिए रेगुलर एफडी या शॉर्ट-ड्यूरेशन डेट फंड्स पर विचार कर सकते हैं। ध्यान रखें कि 1 अप्रैल 2023 से डेट फंड से होने वाले ज्यादातर मुनाफे पर आपके इनकम टैक्स स्लैब के हिसाब से ही टैक्स लगता है (बिना इंडेक्सेशन लाभ के), इसलिए अपने कैश फ्लो का फैसला इसी के अनुसार करें।